7月2日那天，光伏板块突然像打了鸡血似的，一下子冒出18家涨停的公司。

当天不光18家涨停，还有5家涨幅超过9.9%，加起来23家公司嗨翻了天。

市值超百亿的只有4家，通威股份800亿，还有福莱特、大全能源、东方日升。

上周刚创下3年来的股价新低，一季度还亏了25亿，比去年同期多亏了257%。

先说资金这边。那些小市值公司，跌得狠了，盘子又小，游资稍微一使劲就能拉起来，短期炒一把就走。

通威呢，是因为股价跌太多，技术指标显示已经超卖，就像被压到底的弹簧，弹一下很正常，但这可不是弹起来就不下去了。

还有政策方面。欧盟的碳关税新规今年开始执行，国内的分布式光伏补贴2026年就要停了。

从技术图形看，光伏板块的指数还没冲破年线这个大关，成交量也没放大，还是典型的熊市走势。

资金方面更明显，北向资金连续11周在光伏板块往外撤，通威的融资偿还率一周就涨了32%，大家都在忙着还钱，谁在真金白银往里冲？

想短期投机的，可以看看那些市值50亿以下，机构持股不到5%，股价跌了60%以上的小公司。

要是碰到像东方日升那样突然接到巴西大订单的，可能会有短线机会，但这种玩法风险大，得快进快出，最多拿两周。

比如银浆替代技术，电镀铜量产有进展的公司；还有设备更新，TOPCon4.0设备要替换的，这些都可能是未来的增长点。

另外，手里现金多的，经营性现金流占营收15%以上的，还有垂直一体化做得好的前几名企业，扛风险能力强，值得关注。

得满足三个条件：硅料价格稳定在65块一公斤以上，产能利用率超过75%，龙头公司单季度毛利率转正。